Где ошибка?

[rdm.vuk]

Я не особо силён в AC, но по php (да и в сях) знаю, что в функцию надо корректно передавать переменные, если в АС так же то твоя функция просто не воспринимает переменной userPassword
напиши так

function checkPassword (userPassword, corectPassword) {....

ну и соответственно вызывай функцию:
checkPassword (userPassword, corectPassword);

если в мувике нет ничё гиморного, то переменные лучше пихай в root (напр _root.corectPassword) , а то флэш их по уровням распределяет, я до сих пор не понимаю зачем. хотя этот совет может оказаться лишним, попробуй сначала без _root