[wvxvw]

Конструктор конечно выполниться раньше, только он тут при чем? Вот точно так же, как вы подписались на ProgressEvent подпишитесь на событие извещающее о том, что данные получены.
АS не выполняет практически никакие операции по загрузке синхронно (за исключением FileStream и еще нескольких моментов в работе с файловой системой).